Kung Fu Panda 2:ssa Po-panda elää unelmaansa Lohikäärmesoturina suojellen Rauhan laaksoa yhdessä ystäviensä ja kung fu -toveriensa Hurjan viisikon kanssa. Po'n uusi upea elämä on kuitenkin uhattuna kun esiin tulee hirmuinen vihollinen joka aikoo käyttää salaista, pysäyttämätöntä asetta valloittaakseen Kiinan ja tuhotakseen kung fu'n. Po'n on tutkittava menneisyyttään ja selvitettävä missä hänen salaperäiset juurensa ovat: vain siten hänestä voi tulla tarpeeksi vahva menestyäkseen.